近期，陌陌可謂是出盡了風頭。

2019年8月，美國《財富》雜志發布2019年100 家增長最快的公司排行榜，陌陌位居榜首；同期，唐巖上榜2019界面中國上市公司最佳CEO名單。

陌陌最新財報顯示，二季度營收 41.53 億元，同比增長 32％；凈利潤7.32 億元，月活躍用戶（"MAU"）為 1.135 億，視頻服務和增值服務的付費用戶 1180 萬，陌陌實現了連續18個季度盈利。

盛名在外，財報喜人，陌陌真可謂是名利雙收。然而，物極必反，事物都有雙面性，風光無限的背后更多的是不為人知的“愁云慘淡”。陌陌也是如此，有滿面風光同樣也有愁思難解。

八年輝煌：陌陌發展現瓶頸

將時光回溯到8年前，彼時，微信1.0測試版誕生，隨之不斷添加新功能，騰訊社交開啟新風尚；2011年4月，米聊借鑒香港一款名為TalkBox的同類產品，率先推出對講機功能，受到眾多用戶追捧；同年8月，唐巖從網易辭職后創立陌陌科技，專注陌生社交布局，在陌生人社交領域生根發芽。

在市場的爭霸與整合中，微信憑借QQ導流和騰訊龐大用戶流量，逐漸主導著熟人社交體系；陌陌則憑借陌生人社交一枝獨秀，成立僅3年就成功赴美上市，在納斯達克敲鐘；而 TalkBox 和米聊等一眾軟件，在時代浪潮的沖刷下，則開始逐漸淡出大家的視線。至此，陌陌一路披荊斬棘，步步高升。

雖然現在SOUL、覓諾、遇見、語玩等很多后期之秀也在一步步蠶食這一市場，但仍然無法撼動陌陌在陌生人社交的霸主地位。

2019年陌陌Q2財報顯示：二季度營收為41.526億元，同比增長32%。其中直播業務營收為30.999億元，與上年同期的26.21億元相比增長了18%，占據總營收的74.6%；增值業務營收為9.484億元，占據總營收的22.8%；移動營銷收入為7620萬元；游戲業務收入為2320萬元。

除了二季度直播業務74.6％的占比之外，自陌陌2016年披露直播業績以來的14個季度，直播營收在13個季度里占比陌陌總營收過半，多個季度超過了八成。

陌陌早已經不再是原來那個陌陌了，如今的陌陌在直播界地位早已蓋過其陌生人社交的風頭。

陌陌剛開始對直播的探索，始于2015年9月定位為音樂視頻互動直播的陌陌現場，隨后搭上2016年直播盛行的順風車，在陌陌現場基礎上正式推出“陌陌直播”，伴隨2016年和2017年兩年國內上演千播大戰，全民直播時代到來。

直播也沒有辜負唐巖的希望，從上線之后便一直成為陌陌最強勁收入來源，當虎牙、映客等直播平臺還處于經常虧損的形勢下，陌陌成為第一家靠直播業務連續多年賺得缽滿盆滿的企業。

陌陌將直播與社交結合在一起，徹底改變了用戶的社交體驗，直播社交成為了社交的一個細分市場。陌陌直播幫助社交應用提升活躍度和使用度，陌陌社交反過來又給直播帶來更多用戶和內容，一時間陌陌在社交+直播領域混的風生水起。

隨著抖音快手跨界直播，虎牙、斗魚占地為王，直播行業紅利期已過，陌陌發展進入瓶頸期?？赡苣澳白陨硪惨庾R到了這個問題，積極孵化新產品的同時，還試圖構建一個社交產品矩陣，除了推出的各類爆款游戲，陌陌還孵化了是他、瞧瞧、Cue、赫茲、MEET、ZAO等多款社交產品。

2019年陌陌直播的天花板更加明顯，除了直播業務的高額占比之外，直播營收增速愈加緩慢。2019年一季度、二季度，直播營收同比分別增長14%、18%，而陌陌營收的同比增幅分別是35%、32%。

與之同時，直播市場更加不景氣，其他直播平臺也處于減速甚至虧損換增長的困境。2019年二季度，YY凈利潤連續三個季度下滑，非美國通用會計準則下凈利潤4.2億元，同比下滑53.4%；映客也交出了一份轉虧的財報，2019年上半年營收14.9億元，同比增長34.9%，虧損2754萬元。

雖然說近幾年多虧直播拯救了陌陌，為平臺帶來新生的同時，還避免陌陌沉沒于資本的洪流。但隨著直播紅利見頂，市場瓜分殆盡，受眾趨于穩定，陌陌迎來發展瓶頸。

探探的故事也不好講

陌陌的成功一直被視為在騰訊陰影下成功逆襲的典范，而探探也一度被譽為是陌陌曾經的縮影，但實際上，探探并沒有陌陌那么好的運氣。

探探作為陌陌的左膀右臂，曾被唐巖寄予厚望。2018年2月，陌陌以6億美元現金+3億股票收購探探?；谀澳澳卸嗯俚挠脩籼攸c與探探女多男少的情況形成互補，有利于打破陌生人社交領域男女比例失衡困境。唐巖在收購探探后，就致力將探探打造成公司新的增長引擎。

然而，事與愿違。2019年4月，探探疑似傳播淫穢色情而被下架整改，隨后陌陌也積極展開自查，直到2019年7月15日，探探的下載和支付服務才全面恢復。

同時，探探在業績營收方面，依舊虧損難止。財報顯示，2019年二季度，探探凈虧損4.23億元，去年同期為凈虧損9480萬元，同比擴大77.54%；不按照美國通用會計準則計量，探探凈虧損4910萬元，去年同期為凈虧損5140萬元；即使刨除確認探探創始團隊3.237億元股權獎勵費用，探探二季度運營虧損仍有4790萬元，依舊沒有走出虧損狀態。

當初收購探探的目的便是要加大社交軟件身份的比重，無論是對內還是對外，都在向外界傳達陌陌是一個立足社交為本的互聯網公司，要在泛社交和泛娛樂上扮演更重要的角色。但以如今的發展狀況來看，效果明顯不太好，如今的探探依舊還處于蓄力階段。

在唐巖的計劃中，探探將幫助陌陌提升增值業務營收，成為繼直播以后又一主要營收來源?？墒菑?019年二季度財報來看，陌陌增值業務營收同比已經增長169%至9.5億元，反觀探探，盈收不但毫無起色，還拉低了收入期許。

社交新貴前赴后繼，難題還有“第三極”

根據極光發布的《2019年社交網絡行業研究報告》數據顯示，截止2019年2月，社交網絡行業用戶規模9.73億，其中有超過3成用戶，好友數多于200人。但是，所謂的聯系人、“個人空間”、“朋友圈”當中，大部分人每周能交流的不超過20人，更加多樣的社交細分市場還有待開發，社交市場蛋糕依然龐大。

當前社交軟件向著更深入、更細致的領域發展，企業也不再像當初那樣好高騖遠什么都做，而是開始尋求適合自己的定位，根據定位來設計自己的功能。

用戶表現出對主流社交應用的依賴越來越強的傾向，但并不意味著就沒有其他社交產品的機會了。行業的發展證明，市場需要不同定位、不同功能的應用。以現在的社交工具來看，微信如日中天，而陌陌、閑聊、Blued、SOUL等仍然發展得很好，泛娛樂社交、內容社交的形式更是層出不窮。

現今如日中天的抖音，在短視頻領域稱霸的同時，還推出了“多閃”、“飛聊”，主打興趣社交；而同為短視頻平臺的快手，不久前也孵化了名為“喜翻”的陌生人社交產品。

日前，被阿里領投7億美元的網易云音樂，又一次成為人們津津樂道的焦點，而阿里巴巴之所以肯下重金押注，看好的便是網易云音樂主打的音樂社交特色。網易云音樂不但建造“云村”社區，各種互動熱評還經常沖上微博熱搜，以社交為導入的內部，儼然已經孵化出一個小型的生態產業鏈，以全新的傾聽交友模式開啟了音樂社交之先河。

而作為當今電商市場耀眼新星的拼多多，一路走來更是另辟蹊徑，以分享好友、拼團砍價為渠道，打開社交電商新格局。而同行們也是紛紛效仿，一系列分享得紅包、點一下幫好友砍價的模式逐漸滲透到各家各戶，電商事業在社交的驅動下連連增收。

市場是一個歡樂園，而社交如同萬花筒，用的好的都能綻放璀璨。陌陌便是當年最早加入社交市場的一員，從一開始便定位于陌生人社交，將線上平臺延續到線下社交。然而一路走來，雖然表面上風光無限，但無奈陌生人社交這一領域存在天然缺陷，讓陌陌的社交變現手段總是被處處掣肘。

社交廣告營銷隱藏的套路深且難以覺察，導致部分用戶對大量社交應用產生了不信任感。在當前互聯網廣告盛行的時代，社交廣告營銷真是無孔不入，從“附近人”、“漂流瓶”、“劃一劃”等不同渠道無限推送，破壞著應有的正常社交格局，使得用戶即便是通過陌生、樹洞社交方式，結交了一些好友，也會時常保持著戒備心，難以交心。

太強的目的性，導致越來越多的年輕用戶在社交應用上難以交上真朋友。不良的網絡環境和不良動機的社交舉動更是令人生厭。有數據統計，在陌生社交應用上騷擾、詐騙、賣貨、約等動機不良的行為，占到70%以上。

陌陌作為國內最大的陌生人社交平臺，人們為其打上最直觀的標簽卻是“約神器”。唐巖一度強調陌陌做的是正經生意，指責那些說陌陌是“P神器”的人“低智”，在2017年接受《財經》采訪時，唐巖表明陌陌封禁的賬號接近一個億，“我們最猛的時候是直接封設備號，沒有哪一家平臺像我們這么干過”。

然而，即便商家已經很用心的去打磨產品，竭力的去營造和維護陌生人社交的清新環境，但結果仍舊差強人意，陌生人社交領域難題仍然存在。

陌陌求變法門：ZAO從爆火到暴斃

8月30日晚ZAO正式登場，“僅需一張照片，出演天下好戲”在朋友圈迅速刷屏，8月31日ZAO在所有安卓APP下載量排行榜中是第2位，在娛樂排行榜是第1位；蘋果應用商店免費娛樂榜排名前三，免費總榜單、免費應用、免費娛樂榜單中，均位列第一。

ZAO的玩法很簡單，用戶上傳自己的照片，AI自動結合到電影片段中，就可以用自己的臉出演經典電影，和偶像同框，和朋友面對面飆戲。

在用戶的自發分享傳播下，ZAO一夜爆火，而多數用戶顯然還沒有認識到人臉數據的重要性。智能化、AI技術在給用戶創新體驗的同時，信息泄露和財產安全問題不可忽視，臉被被人換去，刷臉支付和捆綁的銀行卡可能就會遭受危機。

ZAO的條款中規定：如果您把用戶內容中的人臉換成您或他人的臉，您同意或確保肖像權利人同意授予ZAO及其關聯公司全球范圍內的完全免費、不可撤銷、永久、可轉授權和可在許可的權利，包括但不限于：人臉照片、圖片、視頻資料等肖像資料中所含的您或肖像權利人的肖像權，以及利用技術對您或肖像權利人的肖像進行形式改動。

這相當于一時的貪圖享樂，間接性將自己的信息拱手送人，還無法撤回。ZAO火爆的同時，另一個有關#ZAO隱私風險#的話題也悄然上了熱搜。

9月3日，針對媒體公開報道和用戶曝光的“ZAO”App用戶隱私協議不規范，存在數據泄露風險等網絡數據安全問題，工業和信息化部網絡安全管理局對北京陌陌科技有限公司相關負責人進行了問詢約談。同期，ZAO整改，制作團隊道歉沖上微博熱搜。

ZAO雖然失敗了，但不可否認陌陌在AI領域的深入研究和對新通道的探索，而ZAO也只是陌陌孵化的眾多產品之一。據不完全統計，2018年以來陌陌先后推出七款新產品，包括哈你、DOKI、MEET相冊三款攝像錄影產品，以及是他、赫茲、CUE、聊聊四款社交產品，陌陌在產品創新方面確實也在不斷努力。

聚焦世界，陌陌出海奪紅利

財報顯示：陌陌二季度月活數為1.135億，去年同期為1.08億，同比增長5%；直播服務與增值服務付費用戶去重后總數達1180萬（包括探探付費用戶320萬），雖然較上一年同期也有所增長，但增幅甚微。

如今在國內，陌陌和探探的用戶流量增長已經趨于滯緩，探探的盈收仍上不了臺面，但是在海外市場擴張方面，陌陌旗下的探探可謂發展神速。2019年二季度財報顯示，當前陌陌MAU中15%-20%就來自于海外市場；Sensor Tower 數據顯示，目前，探探的排名僅次于Tinder和Bumble，在全球在線交友 App 收入排名中位列第三。

陌陌旗下的探探自從在2018年7月印度正式上線之后，其用戶量每隔三個月便會翻一番。探探和同樣來自中國的TikTok聯手，在TikTok上大舉投放廣告，探探的目標用戶也不斷從大城市向三四線城市下沉，作為一個外來戶，在國外競爭激烈的在線交友市場中異端突起，確實是很難得的。

憑借陌陌的資金與技術加持，探探得以在海外穩步擴張，除了印度，探探在馬來西亞、印尼等東南亞地區也取得了不錯的進展，登上應用商店榜單。

在2019 Q2財報電話會議上，陌陌CEO唐巖表示:初步預計，開放式社交在中國和亞洲可滲透的市場盤子在6億左右，無論是在中國還是海外，都看到了很多新的增長機會；探探方面王宇表示，探探的盈利時間表取決于海外業務擴張的速度。不難看出，海外市場擴張陌陌還是潛力巨大。

當前全球范圍內的“流量下沉”已經開始，雖然早期出海的MICO們已經圈占了各自的領地，近期發力的TikTok們也來勢洶洶，但海外市場的蛋糕足夠大，陌陌在一系列揚帆出海的策略中，也有希望在異國他鄉分一杯羹。

結語

8年前，“痞子”老板唐巖放棄網易高管職位，創立了陌陌這個“不正經”交友軟件。成立3年，陌陌成功赴美上市；成立4年，便搭上直播順風車，一路扶搖直上高歌猛進。

如今，陌陌在國內只能扮演著一個守業者的角色，既和社交、直播的同行者們同場競技，又警惕抖音、快手等后來者們搶奪流量，還要凈化這么多年陌生社交帶來的負面公眾形象。

在中國社交直播市場激烈競爭下，越來越多的國內平臺也加入到了出海和進軍下沉市場的隊伍中，但是對大多數企業來說，如何做好本土化，探尋出可循環的商業模式，在海外站穩腳跟，在國內長久地留住用戶，仍是各個社交平臺的挑戰所在。

縱觀多年發展，陌陌是為數不多的，能成功在騰訊社交圍追堵截下脫穎而出的典范，陌陌也用亮眼的業績和別樣的服務發揮著自己的價值。八年來，陌陌一路走來順風順水，在陌生人社交板塊直播業務上大發橫財，然而，面臨著直播紅利見頂、其他業務增值緩慢、社交業務無法突破的窘境，陌陌的未來實非坦途。

文/劉曠公眾號，ID：liukuang110